高盛:信达生物给予“买入”评级 目标价升至105.94港元

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  高盛发布研报称,上调信达生物(01801)2026至2028年每股盈利预测 ,分别为1.42元、3.11元、4.19元人民币,以反映首季销售胜预期;目标价由104.61港元微升至105.94港元;评级“买入”。今年首季产品收入超过38亿元人民币,同比增逾50% ,高于该行预测的约35亿元人民币 。强劲增长主要受玛仕度肽等产品组合扩张,以及新纳入国家医保目录的产品所带动。

  该行指出,今年6月将有两项关键数据成为市场焦点 ,包括预计公司在ADA会议上,将公布口服小分子GLP-1药物IBI3032更详细的早期临床数据,管理层此前曾简报该分子在4周内实现10%的体重下降 ,具备同类最佳潜力;在美国临床肿瘤学会(ASCO)会议上,IBI363(PD-1/IL-2b偏向性双特异性抗体)的两项数据将是重点关注,特别是一线非小细胞肺癌的二期临床数据首度亮相。

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